재테크에 관심 있는 사람이라면 한 번쯤은 들어봤을 'CMA통장'과 '예금'. 두 상품 모두 안전하게 돈을 맡겨놓고 이자를 받을 수 있다는 점에서 유사하지만, 실제로는 그 성격과 활용 방식이 상당히 다릅니다. 그렇다면, 어떤 상황에서 어떤 상품을 선택하는 것이 더 유리할까요? 이 글에서는 CMA통장과 예금의 차이점, 장단점, 그리고 실제 활용 팁까지 자세히 살펴보겠습니다.
CMA통장이란?
CMA는 Cash Management Account의 약자로, '종합자산관리계좌'라고도 합니다. 증권사나 종금사에서 제공하는 금융상품으로, 돈을 맡겨두면 하루만 지나도 이자가 붙는 것이 가장 큰 장점입니다. 일반 통장처럼 자유롭게 입출금이 가능하면서도, 예금보다는 높은 이자율을 제공하는 경우가 많습니다.
CMA는 보통 다음의 네 가지 방식 중 하나로 운영됩니다:
RP형: 환매조건부채권에 투자하는 방식. 가장 많이 쓰이며 원금보장에 가까움.
MMF형: 단기 금융상품에 투자. 수익률은 조금 더 높지만 원금보장은 아님.
MMW형: 증권사의 자체 운용 자금으로 운영. 유동성은 좋지만 수익률은 낮은 편.
종금형: 종합금융회사가 운용하며 원금보장이 가능.
예금이란?
예금은 은행에서 제공하는 금융상품으로, 일정 금액을 일정 기간 동안 예치하면 정해진 이자율에 따라 수익을 얻을 수 있는 상품입니다. 대표적으로 정기예금과 정기적금이 있습니다. 원금보장이 확실하며, 예금자보호법에 따라 1인당 최대 5천만 원까지 보호됩니다.
예금은 금리가 정해져 있고, 만기 이전에 해지할 경우 중도해지이율(보통 매우 낮음)이 적용된다는 점에서 유동성은 다소 떨어지지만, 안전성과 예측 가능한 수익이 가장 큰 장점입니다.
금리 비교
CMA통장의 이자율은 보통 연 2~3% 수준이며, 시중금리에 따라 변동됩니다. RP형 CMA 기준으로는 최근 기준 연 2.5~3.0% 전후의 수익률을 기대할 수 있습니다.
반면, 은행 정기예금은 금리 인상기에는 연 3~4% 이상을 제공하는 상품도 많습니다. 특히 비대면 특판 상품이나 인터넷은행의 경우 더 높은 금리를 제시하기도 합니다. 하지만 예금은 만기 전까지 자금을 묶어두어야 하기 때문에, 단기 유동성을 중요시한다면 불편할 수 있습니다.
유동성과 활용성
항목 CMA통장 예금
유동성 매우 높음 (수시입출금) 낮음 (만기 전 해지 불이익)
금리 낮~보통 (변동) 보통~높음 (고정)
원금보장 RP형에 한해 사실상 보장 예금자보호로 확실히 보장
세금 이자소득세 15.4% 동일
따라서 단기자금 혹은 비상금으로는 CMA통장이, 중장기 자금 운용에는 예금이 더 유리합니다.
어떤 상황에 어떤 상품을 선택할까?
비상자금이 필요할 때
언제든 꺼내 쓸 수 있어야 하고, 잠시라도 놀고 있는 돈에 이자가 붙었으면 좋겠다면 → CMA통장
목돈을 일정 기간 묶어둘 수 있을 때
큰 지출이 예정되어 있지 않고, 안정적으로 자금을 운용하고 싶다면 → 정기예금
짧은 기간 동안 자금을 운용하고 싶을 때
3개월 이내라면 CMA가 더 유리한 경우가 많음.
6개월 이상이라면 예금 상품 중 고금리 특판이 더 나을 수 있음.
세금우대를 받고 싶을 때
예금 상품 중에는 비과세 혜택이나 세금우대 상품이 있는 경우가 있어 세금 측면에서 유리할 수 있음.
실전 활용 팁
CMA + 예금 분산 전략: 비상금은 CMA에 넣고, 나머지 여유 자금은 예금에 나눠서 운용하면 유동성과 수익률을 모두 잡을 수 있습니다.
예금 만기 관리: 여러 개의 정기예금을 분산 예치해 만기를 분산시켜 유동성 확보.
특판 상품 주의 깊게 보기: 은행마다 특판 정기예금이나 CMA 혜택을 주기적으로 제공하므로, 가입 전 비교 필수.
결론: 정답은 ‘용도에 따라 달라진다’
CMA통장과 예금은 각각의 목적과 장단점이 뚜렷합니다. ‘어느 게 더 이득이냐?’는 질문보다는, ‘어떤 자금을 어떻게 운용할 것인가’에 따라 선택이 달라져야 한다는 점이 핵심입니다.
단기적이고 유동성이 필요한 돈 → CMA
중장기적으로 안정적인 수익을 원하는 자금 → 예금
재테크의 시작은 나의 돈의 성격을 파악하는 것에서 시작됩니다. 자신에게 맞는 금융상품을 선택하여, 더 똑똑한 자산관리를 시작해보세요!